2021年10月22日，万科在上海举办了2021年业务交流会，会议上万科集团的董事会主席郁亮先生，就当前市场和万科自身业务发展，发表了讲话（https://xueqiu.com/1494569058/200869082）。这篇讲话我是反复阅读了好几遍的，对很多人而言可能还是套话居多，但对于一直关注万科动向的投资者来说，在郁亮的字里行间，真的看到了一些和过去3年大不一样的东西。
尤其是那句“奄奄一息并不能算真正的活着，因为你没有力气在春天里作为了”，把这句话和前面“活下去之后还有六个字，要活得好，活得久”放在一起，再想到8月底的中期业绩会上，祝九胜总裁仍在强调“活下去”，短短50天，地产这个行业已经是翻天覆地的变化了。
过往几年，房地产的内卷愈演愈烈，各家房企都纷纷陷入了被动的扩表过程。体现在2020年年报上，就是出现了大面积的增收不增利，这也是今年地产股大面积低迷甚至暴跌的直接原因之一。
9月份可谓3年来市场最黑暗的时候，不断出现的房企暴雷，让投资者的情绪不断出现崩溃。很多已经在低位的地产股票，也接连低位杀跌，出现了让人目瞪口呆的价格，连相对稳健的万科都跌倒了19元以下，破了净资产。但有句话，叫做不破不立，这种极端的演化，反而加快了劣币的出清速度，也更坚定了必须要清除劣币的决心。这一个月集中破坏了一个旧逻辑，也为下一步新逻辑的创建奠定了基础。
虽然我在之前发了一篇文章《现在买万科，买的是什么？》，但至今还是有人拿着那篇《万科的麻烦才刚刚开始》来说事。实际上2021年9月，对中国房地产业来说是具有划时代意义的。一个月之间，有些东西彻底破灭了，这是万科在2015年之后最好的机会。所以郁亮有这篇讲话，也不足为奇了，而这也正是我想看到的万科，是我在9月底大幅加仓万科的根本原因。
对万科来说，这篇讲话也许会成为一个重要标志：
1、“今天的钱还是需要留给未来的发展”，重点是“发展”；
2、“一个企业在房地产大衰退、大缩表的过程中仍然有可以取得成功的例子”，重点是“成功”；
3、“城市发展以前只管生产，现在在生产、生活跟生态三方面更融合了。也就是说，对于项目开发的要求也更综合了，要考虑到三个方面的融合，而不是简单地干某个单一功能。”重点是“不是简单地干某个单一功能”；
4、“我们并没有停止拿地，只不过我们要求标准高了而已。”重点是“标准高”；
5、“这个考量是在市场化原则的范畴之内，看看有没有合作的机会。”重点是“市场化”；
6、“万科的产品会让人眼前一亮的”，重点是“产品”；
7、“活下去之后还有六个字，要活得好 ，活得久”，重点是“活得好”；
8、“勉强奄奄一息并不能算真正的活着，因为你没有力气在春天里作为了”，重点是“作为”；
9、“物业已经不再是我们传统的物业管理了，它除了住宅、综合住区也包括商业服务、城市服务”，重点是“服务”。
应该说，自2018年下半年万科正式喊出“活下去”之后，这三个字就成为了万科的一种态度。但在地产行业惊魂未定之际，郁亮却格外强调了“活下去”后面的6个字“活得好，活得久”，更显得语重心长。
由此，我们看到了一种积极的趋向，尤其是那句“春天里”。当然，此时仍在深秋，春天里还是一种憧憬，先要把这个冬天过去再说。但有这个决心就是好事，至少能让万科的投资者看到新的希望，毕竟我们一直都没有怀疑万科的能力。
转自：https://mp.weixin.qq.com/s/S1uBRgWjv20MoFxpU28i7w