这两天大家一直让让我们讲讲煤炭，说最近貌似煤炭增产的消息不断，是不是要跌价啊。
比如这条新闻就告诉我们说，内蒙古鄂尔多斯对前期用地手续不全停产的露天矿，批复了用地手续。
从八月初开始，这部分露天煤矿会全部复产，达产以后可以日增加产量20万吨。
可能很多人觉得，20万吨是个很大的数字了，对供需和价格一定影响很大。
不过如果你知道，我们的煤炭消耗每天是1000多万吨，你可能就觉得这个产量没那么多了。
而且虽然鄂尔多斯这边打算日增20万吨产能，但其他产煤地区的情况却没那么乐观。
比如产煤大省山西地区，前期停产的露天煤矿和柳林事故煤矿，至今也没有复产。古交那边的部分地方矿也在停产状态。
陕西神木地区的西沟锦界煤矿经济停售，并封闭了当地的高速。
河北石家庄井泾矿区的18家煤炭物流企业，也开启了停产整顿。
这里我们可以看出，鄂尔多斯的煤炭产量虽然增加了一点，但是其他地方却在减少。
如果从全国一盘棋的角度看，整体产量也并没增加多少，基本是此消彼长。
在这种情况下，动力煤期货的价格虽然在增产消息影响下，开始高位盘整，但是现货价格却非常稳定。
北方港口5500大卡的煤炭已经有人报价1070，华南地区5000大卡的山西煤报价已经是1120元每吨。
如果回顾一下我们这几个月对煤炭价格走势的判断，你会发现个很有意思的现象。
五月份我们写《煤炭产能过剩为啥还在涨价》的时候，说后续动力煤涨价不会停。
因为现在全球主要制造国里面，只有中国控制了疫情，能正常维持生产。
等于全世界的订单一下子涌入到中国了，这带动了电力需求的增长。
不过因为过去几年，全国的煤炭产能并没有新增，所以供应是有天花板的。
疫情之前不缺电，是因为南方水电来水充足，这些水电可以外送。
再加上制造业用电需求，也没有今年增长这么多，所以缺电的状况并没有显现。
今年南旱北涝，南方水电来水不足。这些省份自己水电都不够用，更别说外送了。
再加上海外订单疯狂涌入中国，带动了电力需求增长，所以缺口就来了。
那时候没人会觉得电力需求增长，会导致煤炭涨价和供应出现缺口。
所以当时写下这篇文章的时候，有人一直告诫我们说，国内煤炭产能是过剩的，价格是不可能持续上涨的。
七月份我们写《涨价依然还会继续》的时候，又有人告诉我们说，七月煤价会步入下降通道。
而且还拿出了6月27日央视财经的这张采访截图，信誓旦旦的说7月份煤价必定会进入下降通道。
现在时间已经到了8月份，动力煤价格还没有下来，而且眼看要奔着前面创下的历史新高去了。
更搞笑的是，不光动力煤价格没回到下降通道，就连焦煤的价格也被带起来了。
现在焦煤已经涨到了2400多每吨，这个价格也已经突破了历史新高
说起来最近半年，各个相关部门一共提了三次煤炭的价格问题。
如果我们观察动力煤期货，可以看出每次消息出来，都能把动力煤期货砸出个坑。
不过砸完坑以后没过多久，动力煤期货就又慢慢悠悠的爬上去了。
而且可以看出，这三次对动力煤期货价格的影响，是越来越小的。
因为每次消息出来以后，期货上面砸的坑，也在肉眼可见的变浅。
第一次砸坑，是5月19日开会稳定煤炭价格。这次动力煤期货价格波动，可以说是最大的。
第二次出来稳定价格时候是六月底，也就是这次发哥告诉我们说，7月份煤价会步入下行通道，这次动力煤期货的价格波动也挺大。
到了第三次稳定价格，基本就对动力煤期货的价格没啥影响了。期货只是微微一跌，表示尊敬。
因为这个阶段大家都已经看到，之前说的增加产能和供应，目前依然看不到踪影。
不能每次都信誓旦旦说增产马上就来了，每次最后增了个寂寞吧。骗我当然可以，但要注意次数。
就是因为供应没办法大规模增加，需求依然非常旺盛，火电厂和整个社会库存又很低。
在这种情况下，煤价步入下行通道，也就变得越来越难。
这里可能有人要说了，国内短期缺煤，我们为啥不加大进口力度，增加供应啊。
因为国际煤炭的总产量，在国内煤炭产量面前就是个弟弟，而且国际煤炭定价遵循丛林法则。
中国供应充足的时候，这些国外煤炭生产商就低价抢市场。中国供应紧张的时候，他们涨价比国内还疯。
因为涨价以后，可以收割亚洲其他用煤厉害的国家和地区，比如印度、日韩和东南亚国家。
这也是为啥国家总是强调，不管是基础能源还是粮食，必须抓在自己手里。
当你的粮食和基础能源没有定价权，又没有稳定产能的时候，能被别人玩死。
煤炭整体供需不平衡还带来一个结果是：电力供应这段时间有点供不上了。
很多做工厂的小伙伴，最近应该感受到多年没有发生的限电，又重出江湖了。
不少工业发达地区都在限制工业用电，尤其是高能耗的用电大户，全力保障居民用电。
如果不是国有火电厂在亏损的情况下，全力保供应保发电，全国很多地方怕是要大规模限电或者停电了。
有人觉得现在是因为天热，所以用电需求旺盛。那么夏天过去以后，煤炭价格会不会回落呢？
这个只能边走边看，目前我们认为还看不到这个迹象。因为目前的库存情况实在太低，补库存的需求也很旺盛。
虽然夏天火电补库存的需求10月会结束，但冬季采暖的补库存需求又来了。
另外最近总是有很多人问我们：水泥公司为啥这大半年都没啥资金关注，这其实和煤价上涨关系也很大。
我们知道水泥的成本基本是锁定的，煤价占据了水泥成本里很大权重。上半年煤价暴涨，压缩了水泥的利润。
再加上房地产企业的在房住不炒的政策下，减缓了开发进度，上半年基建受制于地方债，也没有投太多大项目。
需求起不来，价格上不去，成本又在不断提升，所以这半年表现不咋好也算正常。