诸事要记 日拱一卒

三支队伍里，藏着新的机会。

1

三支队伍，都在裁员

如果在上空俯瞰这片土地，你会发现一个颇为奇异的现象——

有三支队伍，几乎同时出现，它们有一个共同的名字：裁员。

第一支队伍来自房地产。

地产行业的裁员风声，起初是从一张图开始的：

尽管图中的内容还没得到完全证实，但部分房企的答复难言乐观。

与此同时，各种变相裁员的套路开始出现，比如买员工房、买理财产品、降薪降职、买酒、捐款……我看到最绝的一个房企，它的城市更新板块发布通知称，将持续推进体能测试。两次测试不达标将列入观察对象，评估是否胜任公司工作要求。

地产人怎么也没想到，到最后拼的竟然是体力，老员工只能瑟瑟发抖了。

在房企内部，裁员被称作“优化”，从最开始的开诚布公，到静悄悄地“逼退”，降底薪、停奖金、调离核心岗位……

据燃财经不完全统计，今年以来传出裁员或优化消息的房企已有十多家，包括绿地、泰禾、合景泰富、雅居乐等。有的房企，甚至把刚招来的应届校招生都给裁了。

不仅人员大减，地产行业的薪酬也越走越低。据克而瑞研究中心统计，80家典型上市房企薪酬总量增速已经连续三年收窄，2020年人均薪酬首次出现下降，50分位值为18.3万元/年，高管薪酬同比下降5%。

裁员大潮背后，地产行业已经进入艰难的转折点。截至这个月初，今年递交破产文书的房地产企业已经接近280家。

过去那种“上亿年终奖”“200万挖不到一个副总裁”“承诺高层收入过亿”的时代，彻底过去了。

第二支队伍来自在线教育。

这个暑假，所有人都感受到了“双减”的威力。从年初至今，整个教育板块市值蒸发近万亿元，裁员成了意料之中的事。

我得到的一份数据显示，高途裁员比例高达50%以上，受波及人数高达1.4万人。除此之外，好未来、猿辅导、新东方、掌门1对1、火花思维等教育机构，也在排队裁员。根据36氪的估计，这场教育行业的裁员潮，波及人数或超过百万。

降薪、调岗、裁员还只是基本配置，华南本土在线教育机构“果肉网校”的一位前员工在网上吐槽：

“别人仅仅是裁员，我们是直接解散。”

这种落差是巨大的，在有些头部机构，“名师”的比例高达30%，年薪在百万元甚至千万元以上。如果他们回到学校，年薪或许只有现在的1/10。

K12行业正在历经一场职业大迁徙，70万+教培机构，1000万+从业人员，正在阵痛与迷茫中挣扎。

第三支队伍，来自跨境电商。

过去大半年，堪称中国跨境电商的至暗时刻。全球最大的跨境电商平台亚马逊，进行了一场持续3个多月、波及5万中国商家、涉及资金或超千亿的封杀行动，目的是整顿“刷单”行为。

年销售额近50亿的大麦，亚马逊说封就封。“华南城四少”“坂田五虎”等多个跨境电商大卖家（包含帕拓逊、傲基、通拓、猿人、泽宝等国内头部卖家），都未能幸免。

知名跨境电商“有棵树”，1.3亿元人民币的资金被冻结，一夜之间，这个品牌的营收从4500万下滑到100万，1400名员工离职。

据统计，亚马逊的这轮封杀至少波及20-30万卖家账号，其中很多就是中国的。在6月份，这个行业几乎每天都会传来封号、关店或者破产、裁员等负面消息。一位卖家感慨——

“如今的深圳，10家公司搬离的，有8家是跨境电商公司。”

2

“铁饭碗”受到追捧

三支裁员队伍几乎同时出现的时候，这届年轻人已经嗅到风声，在人生的重要节点上做出了判断。

今年高考后的志愿填报，出现了历史性的一幕。

在天津，一所211师范院校以超过690分的录取线，威胁着一众顶级985的江湖地位。这个分数线，只比清华北大低十几分。

在浙江，一名考生以全省4000名以内的排名，选择了既非985也非211的师范院校。

在云南，师范类院校成为不少考生心目中的志愿首选……

遥想数年前，师范专业一度被认为是“穷人孩子的选择”，被无数学子嫌弃，有的院校甚至降分也招不满。但如今，这个冷门的专业竟然成了最抢手的“志愿宠儿”。

早在去年，这个趋势就已经显现。中国教育科学研究院张布和公开的一组数据显示，2018年各地高考成绩排在本省前30%的毕业生，报考师范专业的比例平均是18.3%；到了2019年，这个比例来到了33.4%：

翻了近一倍。

其中，比例最高的两个省份高达55.3%和49.8%，这意味着，高考成绩排在本省前30%的毕业生，近一半报考了师范专业。

“师范热”的背后，这届年轻人越来越看重“稳定”，哪怕是北大的天之骄子也不例外。

《2019年北京大学毕业生就业质量年度报告》显示，这一年北大超过75%的毕业生进入体制内，2015年这个比例才约为50%。

更经典的例子，来自考公大军。

2021年，国考人数达到了创纪录的157万，百万“公考人”争夺2万多个国考岗位，平均竞争比高达61:1。

近三年内，国家公务员考试职位表中竞争最为激烈的前三岗位中，岗位竞争比例都达到了1300:1以上，2017年岗位竞争比例甚至达到了9837:1。

万里挑一，在公考的角斗场上，真实地发生着。

不止是考公热潮，猎聘大数据发布的2020求职报告显示，“收入”和“稳定”排在毕业生考虑因素的前两位。

求稳，正在成为中国年轻人的就业首选。

这样的趋势下，各种看似“反常”的现象越来越多。

在河南，漯河卷烟厂的招录公告上，出现了985/211的金融学毕业生，他们的应聘的岗位，全是一线生产操作岗，也就是卷烟丝。

更夸张的是一家山西省和昆明卷烟厂共同建立的烟草公司，22个生产操作岗名额甚至招了18名研究生，4名本科，研究生率高达81%。

而且，这些名校的学生，都是自愿来的。换句话说，别看是个卷烟丝的岗位，一般人抢都抢不到。

在杭州余杭区的街道办，坐着十几个来自清华、北大的毕业生，学历不是硕士就是博士。

更早的时候，2015年底，40名具有大专以上学历的年轻人通过层层考试，成为了青岛市南区的事业编环卫工。他们每天清晨出门，傍晚收工，和普通环卫工人一样扫街、巡查路面。

改革开放40多年后，“铁饭碗”不仅没有消失，还越来越吃香了。

3

潮水的方向，已经出现

拥抱“铁饭碗”，是无数年轻人用脚做出的投票。

于个人而言，拥抱确定的事情，这符合人性。但从一个国家的视角来看，当这个时代的生力军都跑去体制内时，多少是不正常的。试问，当我们再一次被卡住脖子的时候，谁能来救我们呢？

幸运的是，高层已经看到了这个趋势，并做出了行动。

风向首先出现在资本市场。

最近半年来，“A股之王”茅台从最高点2600多块跌到了现在的不足1700块，市值已经蒸发了1万多亿。

茅台的失利，还带崩了整个“茅板块”。“险茅”中国平安、“猪茅”牧原、“酱茅”海天、“机械茅”三一重工、“药茅”恒瑞等，都出现了大跌。

与之形成鲜明对比的，是飞涨的新能源股票。在今年7月份，锂电池涨了20%、半导体涨约15%，而白酒板块却跌去了近20%。

▲图源格隆汇

现在的A股，已经被分成了两大派系。一方是以茅台为首的“茅族”，代表着传统的行业龙头股；另一方是以宁德时代为首的“宁族”，包含新能源、锂电、光伏、半导体等科技股。圈内甚至喊出了一个口号：

宁族正在打倒茅族。

“茅宁大战”的背后，市场的风向在悄然变化。最近大半年，反垄断、压制无序资本、去杠杆成为主流，消费互联网、平台经济、课外培训、网络游戏……统统成了众矢之的。

与此同时，人工智能、新能源、光伏等行业却迎来了政策的春天。

另一个信号是北交所的诞生。

9月2日晚，在最高层的亲自宣布下，蛰伏了15年之久的北京证券交易所，终于面世。有人甚至说，这就是未来中国的“纳斯达克”。

而北交所的核心意义之一，就是对高精尖技术的支持。

截至9月7日，新三板合计有7292家公司，基础层5977家，创新层1249家，精选层66家。

一直以来，中小企业都面临着融资难、融资贵的问题。而北交所的设立，将给中小企业，尤其是“专精特新”企业带来一个上升通道。

一个国家，哪怕自然条件再好，也终有资源枯竭、人口红利结束的一天。经济的发展，不可能一直依赖于自然资源与密集劳动力。

唯有知识和科技，才能永不枯竭，越用越多。而这些，正是国家在鼓励的方向。根据《2019年全国科技经费投入统计公报》，早在两年前，我国研究与试验发展（R&D）经费投入总量就突破了2万亿元，且连续4年实现两位数增长。

与此相关的市场，更是无可限量。这片蓝海，绝不比当初的互联网小。

写到这里，无论是裁员潮下的失落者，还是即将步入社会的毕业生，都会明晰一个方向——

投身创新科技（包含上下游领域），将是大势所趋。

4

尾声

汹涌的裁员潮里，藏着历史的韵脚。

改革开放以来，中国至少经历了五次大的裁员潮。

第一次，上世纪90年代，计划经济向市场经济转型，大量国企员工下岗。

第二次，2008年，全球金融危机来袭，大量实体企业受到重挫，破产裁员。

第三次，2016年，O2O行业大面积阵亡，企业出现裁员潮。

第四次，2020年，新冠肺炎席卷全球，餐饮、旅游、外贸等行业一度陷入停滞，大量企业只能裁员。

第五次，就是现在了。房地产行业、在线教育行业、跨境电商行业，三支队伍，正在感受裁员寒冬。

回过头来看，历史上的每一次裁员潮，都很难捱，但这背后往往又孕育着新的希望。

第一次裁员潮，无数下岗工人被迫走向市场，反而掀起了一轮“全民创业造富”的大风，民营经济得到迅速发展。第二次，实体失落，却促使了互联网的崛起，一大批互联网企业走到了世界前列。第三次，互联网直播兴起。第四次，疫情之下，在线产品得到了充分地发展。

而这一次裁员潮背后的机会，正是我们即将迎来的科技爆发时代。

永远记住，历史不会简单地重复，但总是惊人的相似。

转自：https://mp.weixin.qq.com/s/BGA1O5-Qm2sHT-OFT9MPvQ

 

2012年，第一批90后从大学毕业。在金融危机4年之后，专家们说2012年是大学生就业压力最小的一年。

 

在调查中，第一批90后给出的期望月薪是：

 

4592.5元

 

那一年北京市的平均月工资是5223元，第一批90后对工资的要求明显低于80后的尾巴，2011年毕业生的期望月薪比他们高了接近1000块。

 

就业压力小还不敢多要钱？初代90后抗压能力果然不行。

 

2012年，北京的住房每平米均价刚刚突破3万，按照大家的期望月薪水平计算，不吃不喝大概半年能买一平米。

 

今年是最后一批90后大学毕业的年份，按照教育部的数据，应届毕业生数量突破了900万，达到了909万人。

 

媒体们按照惯例去问应届生们就业问题，包括就业去向、理想企业和行业等等。

 

比如在中国青年报的调查中，接近三分之二的大学生希望毕业后能进入互联网行业工作，最青睐的公司是字节、阿里和京东。凭借捐款事件出圈的鸿星尔克击败众多五百强公司，在大学生向往公司中排名第10。

 

当然，重头戏是群众们喜闻乐见的期望薪资。

 

超过20%的应届生预期自己毕业后月薪过万，其中8.20%男生和3.25%女生预期自己会进“5万元俱乐部”。超过三分之二的大学生评估自己毕业10年内会：

 

年入百万。

 

这个调查一出，社会上一片骂声，什么好高骛远、眼高手低，很多学长学姐说自己毕业后第一年拿的月薪只是调查表里的零头。

 

大星看过一些统计，有的说全中国十几亿人口里，年收入超过100万的人约占万分之5，大约70万；也有的说大概有500万人。这些统计还是太保守，按照今年调查的这个速度，10年后年入百万的中国人有可能得上亿。

 

大星倒是觉得没必要骂年轻人，毕竟他们知乎用得多，那里人均985，各个破百万嘛。

 

中国青年报只说了20%应届生期望月薪过万，剩下的8成是怎么期望的，他们没说。

 

在智联招聘的报告里，期待月薪在8000至10000和10000元以上的同学占比达到了21.7%，4000至8000元区间占比为接近60%。这个数据看起来和中国青年报的调查接近。

 

58同城给大家补充了另外一个版本。

 

 

请问参与调查的同学都是哪里毕业的，大星我现在报名深造还来得及嘛？

 

看完这个榜单，大多数人在思考原来我们都是小丑的问题。王朴石不一样，他思考的是：

 

煎饼是不是可以卖30块一个了？

 

应届生们要得多吗？今年北京的住房每平米均价是5.9万，比十年前涨了差不多一倍。按照月薪破万算，和十年前一样，也是差不多不吃不喝半年能买一平米，但要是按照上面这张图里算，一个季度就能买一平米。

 

你看，买房难这个问题真的被99年的同学们解决了。

 

是应届生在白日做梦嘛？大星看到一些大学就业指导中心的老师在接受采访时说，虽然比社会上多数薪酬略高，但从另一个角度：

 

也反映出应届生的自信与对未来的期望。

 

老师都这么说了，我还有什么可说的。

加乃悟微信：yangnw0705

备注公司-职业更易通过

给我一个在看，我能撬动整个星球

作者 | 墨羽枫香

数据支持 | 勾股大数据（www.gogudata.com）

7月21日以来，A股沪深两市已经连续40个交易日突破万亿成交，期间累计交易额突破54万亿。

 

这快追上历史上最长连续万亿成交的记录——2015年7月-9月，连续43日。

 

这一波，上证指数上涨3.5%，深成指下跌2.6%，创业板指大跌6.6%，增量成交源于主板，源于中证500、中证1000以及市值更小的公司，而创业板贡献度下降，沪深300为首的龙头成交也下降——成交额TOP100的公司的交易量已经从年初占比38%下滑至30%。

 

连续40日万亿成交的背后，谁在狂欢？谁又在撤退？

 

1

两融杠杆

成交活跃，市场情绪亢奋，首先想到会是杠杆资金，即两融。因为2015年牛市行情的火爆，场内及场外的杠杆资金起到了举足轻重的作用。这一次，会一样吗？

 

截止9月13日最新数据，两市两融余额达到1.926万亿元，创下6年新高，其中融资余额17527亿，融券余额1732亿。

 

这跟2015年大牛市还有一定距离。当年6月18日，沪深两市两融余额去到了历史最高水平，高达22666亿元，比上年底高出12492亿元，相当于半年时间增加了123%。可见当时市场有多么疯狂。

 

看绝对值，当前两融余额相较于2015年差距已经不大了。但现在与2015年大盘容量不一样，单独对比两融余额会有一些偏颇。我们可以从占流通总市值的比例来看。

 

当前，两融余额占比A股流通市值为2.62%，跟过去1年保持一个水平，并没有太大异常。当然，这离2015年的3.4%差距甚远。

 

再看成交情况，最近3个月维持在9%左右，与去年7月、今年2月11%+的高峰还有较大差距。可见，杠杆资金的情绪并没有表现出高亢的状态。

 

从以上数据分析，我们大胆推测两融杠杆资金并不是本轮万亿成交的增量贡献者。

 

 

2

外资

今年8月19日和20日，北向资金单日均抛售上百亿筹码。但此后15个交易日之内，仅有1天小幅卖出16亿，其余均保持大幅流入状态，累计买入超过600亿元，累计成交额高达2.2万亿元。

 

那么，问题来了，这一波是不是北向资金在搞事呢？

 

7月20日，北向资金成交1100亿元，后维持较为活跃的态势。其中，7月27日单日成交1745亿元，9月1日成交1865亿元，均创下交易小高峰。

 

看比例可知，最近40个交易日，北向资金交易占比处在9%-12%区间，较今年前7月并无太大异常，反倒是2月那波急跌，北向资金单日成交占比屡屡超过15%。可见，北向资金似乎并不是万亿成交的增量的主要来源。

 

当然，这里不排除真外资、亦或是假外资通过QFII（或沪深港）通道进来，贡献万亿活跃成交增量。

 

据券商中国援引一位香港基金经理报道，有两家百亿级内地头部量化私募，在香港5倍杠杆配资，运用多空策略，在A股市场频繁操作。收益颇丰，而且回撤非常小，他们的规模扩张速度也很快。

 

假若一只100亿的产品，加5倍杠杆到600亿。这些量化基金一般一周会全部换一次标的，因此他们一周的交易可能高达600亿。然后同时完全做空沪深300等股指，策略上是市场中性，所以今年以来几乎没有大的回撤。截至目前，今年收益率是30%左右，虽然不是太高，但胜在没有回撤。

 

内地量化资金利用在港便宜的杠杆资金交易A股的可能性是存在的，但规模有多大，无法知晓。但应该也不会是连续万亿成交的增量主力军。

 

3

公私募

从行业大类来看，近期贡献成交增量主要来源于6大周期性行业，包括石油石化、煤炭、钢铁、有色金属、基础化工、建材，成交占比从年初不足15%提升至当前的25%，而成长行业（如医药、军工、电子、电力设备新能源）则从年初的38%下降至30%左右。

 

截止二季度末，公募基金绝对重仓的行业为食品饮料、医药生物、电子、电气设备，仓位占比比重分别为18.2%、17.1%、14.3%、11.7%，累计仓位高达61%，而前述6大周期性行业的仓位占比分别为0.1%、0.4%、0.3%、2.6%、6.8%、1%，累计仓位占比仅11.2%，远不及前4大行业仓位占比。

 

另外，经历过218那一波大崩盘，今年公募新增规模相较于年前有一个明显下滑，增量子弹并不多。

 

从二季度末仓位来看，公募并不太可能大规模把仓位从“喝酒吃药”换仓到6大周期性行业，当然这里面会有一定比例换仓过去追高周期股，算是贡献增量的一部分。

 

从白酒、医药行情可以侧面印证，从7月22日开始，两大行业均出现了明显的暴跌行情，整体跌幅高达近20%。

 

今年，私募基金规模呈现了井喷式爆发的态势。

 

2021年6月底，国内证券私募行业规模高达4.87万亿，而量化私募总规模已经达到10340亿元，而2017年Q2仅1000亿规模。截止7月底，私募证券规模规模较年初增长44.8%，并在7月加速增长。

 

截止9月10日，国内百亿私募已经达到91家，而其中百亿量化私募高达20家，包括鸣石投资、金锝资产、九坤投资等，部分量化私募的规模已经超过500亿。更为惊喜的是，20家量化私募今年收益全部为正，且平均收益大幅跑赢大盘，但价投为首的多家百亿私募收益告负。

 

整体而言，78家有业绩展示的百亿私募今年以来平均收益为9.42%，最高收益42.06%。其中有60家百亿私募收益为正，占比达到77%。

 

百亿私募年内排名前5强分别为玄元投资、鸣石投资、天演资本、世纪前沿资产、金戈量锐。也就是说，在业绩前5的百亿私募中，除了玄元投资外，其余4家均为纯量化私募。

 

2020年，量化私募规模达到6999亿元，而今年二季度很有可能已经突破1万亿。如果按照平均20%左右的换手率来计算（并非全部高频交易），量化私募每日的交易额大致为2000亿元，占近期总成交量的15%。

 

由于今年量化交易回报率显著高于价值多头策略，包括公私募，导致规模上量非常快，应该是本轮万亿成交很重要的增量来源。

 

因为量化交易来源于计算机处理数据和信息，趋势性交易的特点较为明显——上涨的板块往死里涨，应该也是今年大盘行情极其撕裂的原因之一。

 

这一点我们可以从侧面新闻得以验证：

 

9月6日，易会满表示：“量化交易、高频交易在增强市场流动性、提升定价效率的同时，也容易引发交易趋同、波动加剧、有违市场公平等问题”。

 

9月7日，有市场传言称，监管机构正对量化私募做窗口指导以及现场约谈，可能要求其降低频率并限制规模。但已有私募对该传闻予以否认。

 

同一天，知名量化私募天演资本宣布暂停募集工作，公募基金西部利得量化成长将单个账户单日单笔申购等业务金额限制在1024元以下。

 

4

散户

散户一直是A股成交的重要力量。即便是机构主宰话语权的当下，散户成交仍然占据大A的半壁江山。

今年8月，A股新增投资者187万人，环比7月增加26.6万。期末总数已经高达1.92亿人，同比增长11.71%，再创历史新高。按7普数据14.11亿总人口算，平均每7个人中，就有1人是股民！

 

这跟全球散户同此凉热。2015-2020年，全球个人投资者账户数量大增272%，交易额上涨了317%。尤其是疫情后全球交易所市场的交易量明显增加。

 

你还记得今年初美国股市上演了的“散户大战华尔街”大戏吗？

 

今年A股，涨势最好的板块为有色金属、钢铁、化工，涨幅均超过100%。传统行业，短期涨幅又高，成为散户最爱。

 

爱炒小盘股的风气，在A股市场的散户中是流行多年的。今年，小盘股成为大风口，看看中证500、中证1000，再瞄一瞄ST板块，那个炒小的时代又回来了。

 

很显然，这一波连续万亿成交中，散户成为了贡献主力之一。

 

5

尾声

这波持续40天的万亿成交大背景下，大盘反而极少出现全面上涨的同步井喷行情，一般要么就是上证涨，创业板跌，要么就是才上证跌，创业板涨。

 

有人认为，这是存在比较明显的互相掩护轮动的走法。如此之大的量能，并不能推动指数持续走强，那么接下来是有一定概率面临回撤，因为万亿量能不太可能长期维系，后续必定萎缩。

 

我们来简单算一笔账：最近40个交易日，两市累计成交55万亿，按照行业平均万2.5来计算，券商累计揽入佣金275亿，单日佣金高达6.88亿。加上千分之一的印花税，40日累计275亿元，单日高达6.88亿。两项资金加总，一天消耗资金高达13.76亿元，别小看这13.6亿元，长年累月，是一个难以承载的负担，一年下来大约是3400亿元，如果指数不涨不跌，投资者简单测算就亏损了3400亿元。

 

量化交易、散户大量涌入市场，本身就不是一个好的现象。并且，当前大盘的估值处于历史较高水平，创业板指PE高达56倍，较多细分板块均处于历史最高水平。

 

A股不太可能独立于全球金融市场。现在，全球投资者都在等待美联储的缩减购债、加息周期，年内会进行Taper。而Taper是当前影响全球各类资产的关键因素。

 

而早在两个季度前，摩根斯坦利等美国各大投行就已经宣布自己在大量储存现金了。当然，更不要提伯克希尔哈撒韦了，早早静候了1373亿美元的现金。

 

另外，我们看躺在美联储账户里的机构存款准备金，当前已经高达39439亿美元，较疫情之前足足增加了2.4万亿美元。很显然，华尔街大投行们谨慎了，尽管美国散户如同A股蜂拥而入。

 

以史为鉴，纵观过去40年，美国历次加息，没有那一次没有引发危机，还记得拉美危机、日本泡沫危机、1997年亚洲金融危机、2000年互联网泡沫、2008年次贷危机、2018年股灾吗？

 

在全球泡沫浴要收场的时候，大的方向是谨慎而为之，包括更有宏观基本面支撑的A股。但今年也很尴尬，行情极度撕裂，没踩中风口，亏钱也太过容易，老手自然会有仓位配置经验，但新手不一定，就如年少轻狂的00后：

 

参考资料：《A股成交万亿元的背后》中金点晴 ，在此感谢！

 

 

转自：https://mp.weixin.qq.com/s/U234ZMsAlwyu4W08ha68mA

最近几内亚政变突然成为中国舆论场的热门话题。

一个远离中国上万里的非洲小国政权更替居然能引发中国网友广泛的兴趣，看来我们中国网友对政治经济的敏感度还是很高的。

今天就来聊聊这个事情。

1  地质奇迹

几内亚是西非的一个小国，经济很落后，但是矿产资源却异常丰富，有“地质奇迹”的美誉。

对于中国这样的制造业大国而言，几内亚有两种对中国有重要意义的矿产。

一个是铝土矿。

几内亚铝土矿品相好、矿床浅、储量丰富，不仅开采容易，经济价值非常高，而且运输也方便——几内亚铝土矿距离大西洋海岸最近只有100公里。

2020年，几内亚共出口铝土矿8240万吨，成为全球最大的铝土矿出口国，其中5267万吨出口到中国，在中国进口铝土矿份额中占比47.2%，已经替代澳大利亚成为中国最大的铝土矿供应商。

一个是铁矿石。

几内亚铁矿石储量和品位均属世界一流，铁矿储量大，品位高，易于开采。西芒杜铁矿预计储量在100亿吨以上，比较麻烦的是，铁矿山距离海岸线较远，需要建设铁路才能大规模开采运输。

西芒杜矿山

铁矿石是中国对外依赖最大的矿产，去年我们进口铁矿石超过11亿吨，其中澳大利亚占比就高达67%。

正是因为中国严重依赖澳大利亚的铁矿石，所以土澳才能一方面肆无忌惮地充当反华急先锋，另一方面在巴西铁矿石因为疫情减产之后，大幅度提高铁矿石价格，狠狠地把我们当韭菜割了一把。

而几内亚西芒杜铁矿的投产就能改变中国对土澳铁矿石依赖的现状。

所以，经过艰苦努力，2020年6月，由烟台港集团、山东魏桥创业集团、新加坡韦立国际和几内亚联合矿业供应集团共建的 “赢联盟”与几内亚政府正式签署协议，以140亿美元取得西芒杜北段两个区块的矿权。

至于南段矿权由全球最大的矿业公司澳大利亚力拓拥有45.05%的股份，中铝集团、中国宝武为首的中方联合体持股39.95%，几内亚政府占15%股份。

换句话说，对于西芒杜铁矿南部矿区，中国企业联合几内亚政府也能拥有决定性的控股权。

为了让西芒杜铁矿的矿产能运出去，“赢联盟”还投入巨资修建了一条长达600公里的铁路到几内亚大西洋港口，今年6月该铁路线刚刚实现通车。

西芒杜铁矿、配套铁路线与港口（来源：腾讯网）

西芒杜铁矿预计在2025年之前就能投产，前期预计产能能达到1.5亿吨。

这个产能出来，全球铁矿石价格就能下降10%，光是这一点就能为我国每年节约上百亿美元的成本。

最为重要的是，西芒杜铁矿一旦投产，我国就能摆脱对澳大利亚铁矿石的严重依赖（因为可以随时根据情况大规模增产），这一点具有重大战略意义（这个问题我们后面来讲）。

然而，偏偏就在这个节骨眼上，9月5日，几内亚发生了军事政变！

2  蹊跷的政变

这场政变对于中国而言是一个很不利的变数。

我们先来看看官方的表态。

以下内容均引述自官方新闻通稿：

彭博社记者：中方对几内亚军事政变有何评论？可否介绍中方立场和反应？

汪文斌：我们密切关注几内亚形势发展，注意到非盟和西非国家经济共同体有关表态。中方反对政变夺权，呼吁立即释放孔戴总统。我们希望各方保持冷静克制，从几内亚国家和人民的根本利益出发，通过对话协商解决相关问题，维护几国内和平与稳定。

注意！中国政府态度非常明确：中方反对政变夺权，呼吁立即释放孔戴总统！

下面我们再来比较一下就在前几天9月7日民盟组建的影子政府“民族团结政府”突然向军政府宣战，缅甸局势一下子波谲云诡了起来，看看中国政府对此的官方表态：

9月8日，《人民日报》记者：7日，缅甸“民族团结政府”（NUG）“代总统”杜瓦拉希拉通过社交媒体发表视频讲话，宣布启动针对军政府的“人民防卫战”，缅全境进入紧急状态。缅军政府随即公开谴责NUG图谋发动暴恐袭击、破坏社会稳定。中方对此有何评论？

汪文斌：中方在缅甸局势上的立场是一贯和明确的。作为缅甸的友好邻邦，我们始终主张缅各党各派从国家和人民的长远利益出发，在宪法和法律框架下，通过政治对话找到解决问题的妥善方案，尽早恢复国家社会稳定，重启国内民主转型进程。

很明显，中方在缅甸政变表态与几内亚政变有很大的区别。

给大家讲一个基本规律。

一般来说，假如A国在B国有重大利益，而B国突然出现政权变动，如果A国是和稀泥态度，那就代表A国对B国的局势成竹在胸，至少自己的利益是有保障的；如果A国态度是坚决反对，那就代表着B国局势变化是A国不愿看到的。

几内亚政变恰恰就属于后者。

为什么中方坚决反对几内亚政变夺权呢？

因为这场政变来得蹊跷，背景也很复杂。

几内亚不是一个无足轻重的国家，它丰富的矿产是全球各方势力觊觎的目标。

几内亚矿产分布

这样的国家绝不是一个小军头率领一支军队就可以随随便便政变夺权的，如果背后没有相当能耐的大国支持，这个小军头分分钟就是灰飞烟灭的命运。

下面我们就来简单推演一下。

我们假设几内亚政变没有任何大国势力插手，那么以中方坚决反对的态度，很容易就能在联合国层面通过一个派遣联合国维和部队进入几内亚“维持和平”的决议。

都不用其它国家出兵，中国在吉布提有军事基地，在非洲境内也有几千维和部队——甚至就在距离几内亚不远的马里我们就有一支413人的维和部队。

只要中国维和部队进入几内亚，几内亚那点土著政变部队面对解放军瞬间就会土崩瓦解，几内亚立刻就能恢复和平，孔戴总统很快就能重新执政。

孔戴总统（来源：美联社）

但是，蹊跷的是，几内亚政变之后，联合国5大常任理事国表面上都纷纷发表声明谴责政变，呼吁立即释放孔戴总统——实际层面却没有任何动作。

很明显，在联合国层面推动解决几内亚政变决议受到了某些大国的干扰。

那么，究竟哪个大国才是几内亚政变的幕后黑手呢？

第一个怀疑对象是法国。

西非属于法国的势力范围，几内亚原来就是法国殖民地，政变军队领袖以前也有在法国外籍军团服役的经历。

按道理，在法国势力范围内搞政变没有法国点头是肯定不行的，以前也有西非小国发生政变，法国直接出动特种兵部队，很快就将政变军队歼灭。

但是几内亚政变之后，法国立刻就发表了一个谴责政变并要求无条件释放孔戴总统的声明，这个声明更像是法国要迅速撇清与政变军方有关系的一个表态。

事实上，法国人也没有动机在几内亚支持叛军搞事——现在各大国中最不愿看到几内亚政权更替的就是中国，法国一直与中国关系还可以，完全没必要在几内亚突然对中国捅刀子，这属于典型的损人不利己的行为。

在几内亚政变中，法国的角色最多就是在某个大国的强力要求下默许了本次政变。

第二个怀疑对象是美国。

根据外媒爆料，目前有越来越多的证据指向几内亚政变的幕后黑手就是美国。

9月10日《纽约时报》曝料，自今年7月中旬以来，美国特种部队一直驻守几内亚，对该国约100名特种兵进行训练，而这百人规模的当地特种作战部队指挥官，就是9月5日发动政变的敦布亚。而敦布亚本人还在2018年10月，在美国使馆前和3名美军官员高调合影。

敦布亚与美军官员合影（来源：美国使馆官网）

纽约时报报道还透露了更多细节。

譬如，联合训练基地离几内亚总统府仅4小时车程，敦布亚及其部队可能是在9月5日当天凌晨，趁训练官“熟睡时”驾车溜走。

对此，美国非洲司令部发言人凯利·卡哈伦否认美军和政变有关，美军在意识到几内亚正在发生政变后，随即驾车前往美国使馆，训练项目也叫停了。她表示“（这场政变）和美军训练教育的目的不符。”

对于美国人的否认，我连标点符号都不相信。

一支百人特种部队“恰好”就在几内亚总统府附近训练，这是第一个巧合；

这支特种部队恰好就发动了政变，这是第二个巧合；

这支部队突然集结出动发动政变，而训练营的美军军官事前竟然“毫不知情”，这是第三个巧合；

如此多的巧合如果都是意外，那就真的太意外了！

事实上，美国有非常充分的动机策划本次政变，因为在中美大博弈中，几内亚是一颗非常关键的棋子，只要控制了这颗棋子，中国将会非常难受。

讲一讲其中的逻辑。

3  精准狙击

这几年中美关系急剧恶化，美国为了遏制中国打了很多牌，包括贸易战、科技战、香港牌、新疆牌、南海牌、台湾牌等等。

其实，上述绝大多数牌对中国的实际影响都很有限，只有一张牌让中国比较难受。

这就是台湾牌。

美国变着花样在台湾问题上搞切香肠战略让中国很是被动，中方策略是派出军机不断逼近台湾，并且不断在相关海域组织实弹演习，虽然也能一定程度上威慑台独势力，但是战略上总是被动局面。

前段时间，立陶宛竟然也在台湾问题上挑衅中国——这种平时在国际事务中给五大常任理事国提鞋都没有资格的国家竟然可以找茬碰瓷中国，就是战略被动的表现。

怎么办？

一劳永逸的办法当然是直接解放台湾。

但是这么干相当于与美国总摊牌，代价极大。

如果我们解放台湾，美军直接军事干预的可能性并不大，在东海、台海甚至南海区域，解放军已经拥有了压倒性的军事优势，美军就是把11个航母舰队全派来，也是送人头的结局。

美国人没有这么傻，在明显劣势的领域与中国硬碰，但是，在远离中国国境之外的中国的软肋却很有可能被美国大做文章。

中国的软肋是什么？

是远离中国国境之外的供应链安全！准确的说，就是中国严重依赖的上游原材料供应链的安全。

中国是一个制造业大国，对外部原材料严重依赖。我们扳起手指数一数，最重要的大宗产品主要有这几项：石油、铁矿石、铝土矿、锂矿。

如果要重创中国，美国大致有几种选项。

第一，以军事实力为后盾，明确禁止全球各国向中国出口原材料。

这个选项最狠，但是后果也很严重，因为这么干基本就是与中国彻底翻脸，中国马上就能宣布没收美国所有在中国资产，美国损失也会很大。真到这个份上，中美爆发直接军事冲突的可能性极大，美国要下这个决心也很难。

第二，拉着西方国家宣布对华进行军火与相关违禁品禁运。

这是传统中立国的做法，我们虽然不怕美国的军火禁运，但是美国却可以以此为借口，扩大违禁品范围，在印度洋，在马六甲大规模拦截中国商船，“检查”是否有“违禁品”夹带，变相就是给我们印度洋海运线制造各种障碍。

这个选项面对的风险就是中国的反制措施——我们可以大规模派出军舰为印度洋海运护航，如果美军要强行阻扰，中美还是有可能爆发直接军事冲突。

我们海军力量虽然不如美国，但是我们东风全球快递可不是吃素的，一旦爆发军事冲突就是两败俱伤的结果。

第三，某个国家“自行”宣布暂停对华矿产出口。

如果中国恰好对某个国家的矿产依赖很大，而且恰好这个国家对华很不友好——宁愿承担一定的经济代价，也要为了“民主价值观”暂停对华矿产出口，那就很麻烦。

这个选项最阴险，也最难应付。

那么，现实中是否存在这种资源卡脖子对中国也很不友好的国家呢？

有！

就是澳大利亚。

以2020年数据为例。

2020年我国铁矿石对外依赖度为70%，其中67%来源于澳大利亚；

2020年我国锂矿对外依赖度为70%，其中近50%来源于澳大利亚；

2020年我国铝土矿对外依赖度约65%，其中约33%来源于澳大利亚；

那么，假如澳大利亚宣布对华暂停矿产出口，我们能找到替代者吗？

铝土矿相对容易一点，全球很多国家都能找到铝土矿产，比较麻烦的是铁矿石与锂矿。

优质铁矿石目前全球只有澳大利亚与巴西能提供，我们在几内亚付出重大代价拿下西芒杜铁矿就是希望摆脱对澳大利亚铁矿石依赖。

只要西芒杜铁矿投产，一旦澳大利亚宣布铁矿石断供，西芒杜与巴西铁矿是可以大规模扩产的，就能在一定程度上弥补澳洲铁矿的缺口，即使还有缺口，问题也不会太大。

偏偏几内亚出现军事政变，如果政变背后是美国支持，那么几内亚未来就会出现一个亲美政权。一旦我们在台湾动手，这个亲美政权会不会突然变脸，也效仿澳大利亚主动宣布禁止对华铁矿石出口呢？

这就不能不让人担心。

接下来是锂矿。

众所周知，目前中国正在全力发展新能源产业，新能源产业链有四个关键环节——发电、电力运输、电力使用、电力储存（新能源与传统能源最大的区别就是要解决电力储存问题，否则多余发电就只能浪费掉，从而极大提高电力使用成本）。

这四个环节我们都做了充分的布局。

发电环节：我们光伏产业碾压全球，技术也有优势；

送电环节：我们特高压技术也碾压全球；

电力使用环节：我们已经培育了多个新能源汽车龙头，目前在资本市场估值已经超过欧美传统能源汽车巨头；

储存环节：我们电池技术基本也达到世界顶尖水平；电池需要的原材料是锂矿，中国资本也控制了全球60%的锂矿资源。

看上去很完美是不是？

但是有一个瑕疵。

这就是我们控制的锂矿资源主要集中在澳大利亚与南美国家。

澳大利亚啥德行大家都清楚，这里说说南美国家。

南美锂矿资源丰富，其中玻利维亚锂矿资源储量世界第一，其矿产面积高达16000平方公里。

玻利维亚的锂矿具有开采成本低、品相高等特点，所以玻利维亚的锂矿成为各国资本争夺对象。

玻利维亚盐沼锂矿（来源：新浪网）

2019年2月7日，玻利维亚国有企业玻利维亚锂矿总公司（YLB）在官网宣布，特变电工牵头的中资财团，成为了玻利维亚国企在国内两大盐湖锂矿开采项目的合作伙伴！

中资财团将投入23亿美元，不但将参与投建该国锂矿资源的开采项目，并将与玻利维亚国企YLB在中国建设锂电池生产工厂。

看上去很美好是不是？

几个月后风云突变！

2019年11月，玻利维亚发生军事政变，玻利维亚总统莫拉莱斯被赶下台。

2019年12月，流亡到阿根廷的玻利维亚前总统莫拉莱斯接受采访时说：“这是一场涉及多个国家发动的国际政变”。

他指出，玻利维亚政变的真相就是美国等西方国家，指使玻国内反对派和亲美派剥夺他的权力，从而抢夺到玻国内的锂矿开采权。

莫拉莱斯还透露了本次政变大量内幕——过去美国多次向他施压，索取锂矿开采权，但他拒绝了，在后来的公开招标中，开采权授予了中国和俄罗斯企业，这一点让白宫大为恼火。

莫拉莱斯还表示，在他上一届任期将满之时，玻利维亚完成了国内的锂矿招标，并且在招标会结束之后，莫拉莱斯承诺将会由下届总统与中俄企业达成锂资源定价协议。

令美国没有想到的是，莫拉莱斯再度当选为玻利维亚总统，为此在美国支持下的玻利维亚反对派和亲美派以选举舞弊为由发起行动，也正是这场突变，莫拉莱斯开始了流亡国外的旅途。

这是当时的新闻报道。

（来源：环球时报）

玻利维亚有全球最大最好的锂矿，结果中国刚刚拿到开采权，这个国家就发生政变。

几内亚有全球最大最好的铁矿，结果中国“赢联盟”拿到开采权之后，刚刚把铁路建好，这个国家就发生政变。

这一切难道仅仅是巧合？

不是！

这是美国深谋远虑对中国软肋的精准狙击！

4  炮弹射程内的真理

现在我们来勾勒一下美国的整盘棋局。

2020年我国铁矿石对外依赖度为70%，其中67%来源于澳大利亚；

2020年我国锂矿对外依赖度为70%，其中近50%来源于澳大利亚；

2020年我国铝土矿对外依赖度约65%，其中约33%来源于澳大利亚，另外有47.2%来源于几内亚；

现在玻利维亚政变，亲美政权上台，几内亚政变，未来很可能再出现一个亲美政权，虽然现在玻利维亚以及几内亚政变军方都没有动中国的矿产开采权，但这其实也是美国留着的后手。

真到了台湾问题摊牌的时候，澳大利亚、玻利维亚、几内亚很可能会“自行宣布”暂停对华矿产出口！

美国表面上没有做任何敌对中国的行为，但是却可以操纵这些国家死死掐住中国要害，让中国经济遭受重创！

按：别的不说，假如现在澳大利亚宣布禁止对华矿产出口，中国钢铁产业马上就要歇菜，大部分基建项目、房地产开发项目就得无限期停工，这个损失至少是十万亿级别的。

另外铁矿石出现巨大的缺口，连带金属加工产业也要瘫痪——仅仅是衣服饰品（主要就是金属加工的拉链、纽扣、金属配件）我国每年就要出口1500亿元，养活上百万人就业。

很多人一涉及台湾问题就拿抗美援朝战争做对比，就喊什么“打得一拳开，免得百拳来”。

其实现在的中国与建国初期已经有很大的区别，当下的中国最大的软肋就是上游原材料产业链缺乏可靠的安全保障。

真到了与美国摊牌的时候，美国甚至都不用冒着与中国军事冲突的危险，只是操纵几个狗腿子仆从国，就能在几个关键原材料供应上掐住中国的脖子。

锂矿问题我们还可以忍耐一下，大不了让新能源产业发展节奏慢一点，但是铁矿石依赖就比较痛苦，这个环节卡脖子，我们经济是承受不了的。

按照我原来的推算，未来5年左右是一个解决台湾问题的时间节点。

再有5年的时间，我国能形成7纳米甚至5纳米芯片自主产业链，这就不怕美国在芯片上卡脖子；

5年左右，西芒杜铁矿也能实现量产，虽然目前预计年量产1.5亿吨左右，但是这个产量只是按照正常的经济规律设置的目标——

1.5亿吨产量已经足以将铁矿石价格按照2019年标准打下10%左右，再增加产量，国际铁矿石价格还会大幅度下跌，对于西芒杜铁矿开采方是不大划算的（也要考虑西方铁矿合作方特别是几内亚政府的利益）。

如果出现特殊情况，澳洲对中国实施铁矿石禁运，那么必定刺激全球其它地区铁矿石价格大涨，届时不要说是西芒杜铁矿，就是巴西铁矿也会大幅度增产（有钱不赚是王八蛋），两者叠加就能极大弥补澳洲铁矿石禁运的缺口。

但是，现在偏偏几内亚出现了不合时宜的政变，这是我们要格外警惕的。

怎么办？

政治层面当然也有解决方案，但是政治层面的方案终究是治标不治本，要从根本上解决问题归根结底还得要快速提升我国军事力量，在未来时间里更多参与联合国维和任务，在非洲投放更多的维和部队。

如果我们在几内亚能常驻一支精锐的维和部队，本次政变即使发生可能就是另一种结局。

我个人坚持认为：对于我们供应链上游关键资源国一定要有一支中国维和部队，否则我们睡觉都不安稳。

当然，最理想的情况是在非洲西海岸毗邻大西洋某个港口再增加一个类似于吉布提的军事基地。

只要我们在大西洋沿岸有一支常年驻扎的海空部队（所在国“邀请”驻扎），不但能保障我国在非洲的经济利益，就算是对南美局势也能极大增强话语权。

即使撇开几内亚政变事件，迅速加强我国军事力量也是迫在眉睫的事情。

截止到2020年，根据金灿荣老师透露的数据，中国政府在海外资产已经高达8万亿美元，如果加上地方政府与中国民间在海外的资产，可能要超过16万亿美元，如此庞大的海外资产即使没有台湾问题也急需强大的军事力量保护。

有一个现象值得警惕。

2020年中美关系恶化，中国民间资本在海外卖出150 亿美元的资产，这是自1998年以来中国民间在海外出售资产的最高记录。

2021年6月，中国民间资本已经在海外卖出超过105亿美元的资产，预计2021年中国民间在海外卖出资产数额将超过2020年。

民间资本在海外避险套现从经济层面无可厚非，但是从另一个层面也说明中国民间资本跟随一带一路倡议向海外投资目前还是缺乏安全感。

期待我国未来能有更多军舰、更多最先进的战机服役！

期待未来我国在全球承担更多的维和任务，最好中国维和部队能遍布全球！

毕竟，真理永远在大炮射程之内。

转自：https://mp.weixin.qq.com/s/kReyN9zyMGoyx_M0HQRweQ