Sayings：
我，30多岁已婚猛男，进这个群以后怂了
法定数字货币，央行的野望
如果说区块链将改变世界，且已成高层共识。
那么作为“工业党”的战斗堡垒，人民银行创造的DCEP就是已上膛的重磅炮弹。
当然，那些准备将项目捐给国家，技术维护核心，妄图火线入党戴罪立功的镰刀币们，又小心翼翼的删掉当初那些投诚言论，准备东风借力，再割一把。
别忘了，当正规军出山的时候，第一件事就是剿匪。
1
DCEP，指央行法定数字货币，名称由老行长周小川在2018年人大上一锤定音。
DC，指digital currency（数字货币）；
EP，指electronic payment（电子支付）。
在货币三大功能：支付手段、记账单位、储值工具中，DCEP的字面意思显然更倾向于支付手段。
这是DCEP的第一个维度。
既然强调支付，那么这里需要厘清一个问题，即央行数字货币与移动支付的不同。
微信支付、支付宝这些移动支付，充其量算得上货币的“电子化”，我们在使用这些支付工具的时候，离不开与银行账户的关联，本质上是法币的一种数字化使用方式。
法定数字货币是法定货币在数字世界的延伸和表现，是一种新的货币形态，他可以不依赖银行账户，与之是一种“松耦合”的方式。
可以理解为一段不依赖任何银行账户的代码，这就和比特币钱包里面存得比特币类似了。
▲
一种比特币钱包的造型 | 来源：网络
这就意味着与“电子化”货币各家企业、机构独立记账不同，法定数字货币是央行记账，全国公用一个账本。
换言之，DCEP的发行是中心化的，由人民银行掌控，这与比特币等所谓去中心化的“发行”（挖矿等等）有本质的不同。
而且，DCEP的债务人是央行，而比特币等加密货币没有债务人，也就是说本质上比特币等加密货币就是个击鼓传花的资金游戏。
而与比特币类似的是可以不依赖银行账户，乃至没有通信网络的情况下进行面对面扫码交易。
这样，既满足了交易方对匿名支付的要求，又能在违法犯罪发生时能被央行所监控。
也就克服了现有M0（纸钞和硬币）容易伪造、携带不便、发行流通成本高、存在用于洗钱、恐怖融资等问题。
2019年8月10日，在第三届中国金融四十人伊春论坛主论坛上，IMI学术委员、中国人民银行支付结算司副司长穆长春表示：
经过五年研究，央行数字货币可以说是呼之欲出了。
他介绍了央行数字货币的设计理念和技术架构，有以下要点：
1.为满足零售级别的高并发性能，纯区块链架构无法达成要求。
2.央行数字货币采用双层运营体系，央行做上层，商业银行做第二层。
3.双层运营体系不会改变流通中货币债权债务关系，为了保证央行数字货币不超发，商业机构向央行全额、100%缴纳准备金。
4.不预设技术路线，从央行角度来讲，无论你是区块链还是集中账户体系，是电子支付还是所谓的移动货币，你采取任何一种技术路线，央行都可以适应。
5.DC/EP一定要坚持中心化的管理模式。
6.现阶段的央行数字货币设计，注重M0替代，而不是M1、M2的替代，对于现钞不计付利息，不会引发金融脱媒，也不会对现有实体经济产生大的冲击。
7.Libra也是用所谓的100%的储备资产抵押，但是它并没有把自己限定于M0，可能出现货币超发的情况。
8.央行数字货币是可以加载智能合约。
这大概是目前关于DCEP各种说法中比较权威的声音，内涵丰富，每一点都可以单独成文。
本文的重点并非讨论DCEP实现的技术细节，而是DCEP将带来什么重要变化。
鉴于此，君临最为关注的是第3、6点。
2
商业银行天生都是双子座。
光明的一面，银行像白莲花一般，为社会公众提供支付等金融服务，类似公用事业，需要平稳运行。
黑暗的一面，银行像危险的赌徒，寻找有利可图的信贷对象和投资机会，在获得高收益的同时承担波动风险。
那么公用银行和赌场银行的双宿双飞，必然引发深层次的精神分裂。
即收益由赌徒个人获得，亏损则需要纳税人承担。
这便是08年金融危机的历史教训。
当然，如果是百分百的原教旨市场经济，不存在监管，那么市场会用破产来惩罚赌徒银行，最终由群众来筛选那些经营稳健，信誉好的银行。
但这并不能杜绝一家历来信誉良好，规模巨大的银行突然来了位醉醺醺的行长，大赌特赌输个精光，大量储户无法兑现现金，容易引发社会动荡。
▲
1948年，正在挤兑黄金的上海市民 | 来源：《旧中国通货膨胀的恶例-金圆券发行内幕初探》
显然，这是现代国家不能容忍的。
日常的解决方案当然是加强监管，但监管又是个悖论。
一方面，金融混业经营，理论上可以提高业务之间的协同性，提高金融机构配置资源的能力；
另一方面，监管的加强，又会遏制这种效率的提升。
银行的双子面貌和监管悖论，源自人们内心深处无法抑制的原始欲望，就像人性的隐喻是一个矛盾的集合，既依赖安全，又向往自由。
为了克服这种两难尴尬，大萧条后芝加哥大学的几位教授提出一种银行改革建议。
即要求银行存款由100%的安全性资产支持。
这就是所谓的“为了保证央行数字货币不超发，商业机构需要向央行全额、100%缴纳准备金。”
这就非常有意思了。
100%准备金意为银行必须持有所有储户的存款，用于借贷的资金只能来源于银行股东的资本。
▲
在DCEP的二元框架里，银行只是个渠道二传手，无法凭空记账产生央行法定数字货币 | 来源：《中央银行数字货币原型系统实验研究》
换言之，在DCEP这套运行机制里，阉割了商业银行创造货币的能力，相当于分立了银行的货币支付和信用创造（金融）。
注：所谓银行创造货币，指银行通过借贷方式凭空记账创造新的货币，即借贷创造货币，还贷消灭货币，在法币的世界里，央行凭空记账的货币为本位币，商业银行凭空记账的货币为信用货币，虽然在现实中我们拿到的都是人民币，但本质上是有区别的。
既然如此设计，那么意味着未来通过DCEP，清晰的界定了本位币和信用货币，虽然都是法定货币，但兑付能力是不同的。
别低估这种界定，这等于解决了商业银行双子座精神分裂。
试想，将公用银行和赌场银行划分楚河汉界后，就可以对赌场银行放松监管，使其能权责匹配，让银行的风险业务受到市场纪律的硬约束。
既解决了安全的问题，又解决了效率的问题。
银行历来有“大而不倒”的传统，通过规模绑架社会的野心。
虽然社会主义的银行理论上不能成精，但从海南发展银行到汕头商业银行，再到最近的包商银行，乃至曾经“技术性破产”的几大行。
历史证明由凡人组成的银行依然不能摆脱人性贪婪的诅咒，有形之手的摆布。
或许不远的将来，在金融科技的加持下，金融不稳定的根源将被连根拔起。
3
货币起源于债务，那么货币的发行有两种渠道：
一为财政投放，是本位币，表现为现金；
二为信贷投放，是信用货币，表现为银行存款。
这两者的区别在于，本位币是“不可兑换”的，因为其本身就是记账工具，持有者不可能要求央行将本位币兑换为面包可乐或者其他商品。
银行存款就有兑换问题。
正常情况下，银行存款和现金可以互换，即从银行取现，但一旦银行破产，或者类似包商银行的“信用风险”，如果不是社会主义制度的优越性，储户就不能将其存款足额兑换为现金。
在这一点上，无论是资本主义还是社会主义的银行都是一个德行，不善于平均财富，却都善于平均贫穷。
▲
2014年，有储户取现遭到射阳农商行以未预约为由的拒绝，引发了一轮挤兑风潮 | 来源：网络
那么DCEP的定位是替代M0，也就是现金，是央行的负债，流动性最强。
经济学的道理千万条，无非是在普遍稀缺的世界中有意无意的运用取舍二字，如果人们选择了流动性（支付便利），意味着放弃了利息收入。
假若DCEP对持有人付息，代表着它变了味，成为类似银行存款或国债的资产，会抢了商业银行的生意。
既然DCEP定位M0，且强调支付手段，那么注定需要币值稳定，就不会付息。
另一件有意思的事就来了。
相较于银行存款，DCEP有中央银行背书，无兑付风险，且支付不依赖银行账户，流动性、便捷性更强，与活期存款那点可怜的利息收入比起来，很可能导致居民选择流动性，放弃利息，进而催生的“存款搬家”。
众所周知，银行靠“利差”生存。
利差由两部分构成：
一部分是银行识别贷款风险的回报；
还有一部分是银行向公众提供流动性的回报。
后者的意思是指，公众为了把一部分财产放在安全性和流动性更高的资产上，比如活期存款，愿意接受较低的利率。
实质上，这是一种“铸币税”，银行满脑门揽储放贷，拥抱利差的背后，就是在追逐铸币税。
为什么金融行业利润冠绝A股，天底下还有比铸币更好的生意吗？
好了，我大央行DCEP从天而降，用中央银行的骄傲和伟岸身段，替代了一部分而且可能是大规模替代了商业银行向公众提供流动性的使命。
这就意味着一大块“铸币税”从银行手中回到了人民，哦不，是人民银行手中。
这笔铸币税有多大呢。
截至2019年9月，M2的余额是195万亿，今年大概率突破200万亿。
假如M2每年增长8%，就是16万亿，如果增量里有两成是DCEP的话，就是3.2万亿。
去年，全国一般公共预算收入18.34万亿，支出22.09万亿，赤字也就3.75万亿。
这3.2万亿平分到13亿每人头上，当然，比起直升机洒钱，DCEP能更低成本容易做到，每人可得2K+，这得卖多少酱油、家具家电，烤串啤酒，极大促进中低收入阶层消费。
就算不分到人头，减税也是极好的，再不济多下几艘航母搞搞环岛游也不错。
在这一点上，央行的野心不可谓不小，一个拥有更大“准财政”能力的央行，可谓多年的媳妇熬成婆，可以在其他部委前抖一抖了。
央行瞎推一次政策，市场会当天打脸，认知水准和纠错周期高度相关，比有些部委几十年才能见到恶果的政策快得多。
多年在市场博弈中的经历，让央行的政策理性的多，也更市场的多，一个更强势的央行绝对不是坏事。
4
君临尚且未谈DECP对人民币国际化，以及可能导致的资本自由兑换，国际支付体系的挖角，还有技术路线的演进，产业链的影响，对支付格局的冲击。
光是准备金和M0替代且不付息，DECP就能整出如此惊天动地的大动静。
▲
央行数字货币表达式结构的灵活性和可扩展性，意味着其玩法无限 | 来源：《中央银行数字货币原型系统实验研究》
货币作为经济的血液，其变革的重要性可谓凌驾于整个经济之上，更别说对现有商业银行体系的冲击。
君临认为，DECP最终落地，对商业银行绝对算不上好消息，论技术比不上大厂，论创新比不过民营企业，但大而不倒的商业银行慢下来了，对中国经济来说，也许算不上坏事。
最后姑且总结下：
财经财经，财政金融两家的工作对象，无非是四手联弹货币这架钢琴。
不能指望一篇文章说清个人如何奋斗，也不能奢求一篇文章道尽DECP的历史行程。
到底是弹出《东风破》还是《社会主义好》，还需要两者的和谐并进，不忘初心牢记使命。
但无论是成方街32号、还是三里河南三巷3号里的技术官员们再勤勉奉公，技术高超到财政货币政策完美无缺，依然无法取代人民群众的主动创造。
工具只能帮助提升人类效率，但无法驱使懒汉去工作。
财富归根结底是人创造的，而创造财富需要平等参与的机会。
机会，一部分来自技术的进步创造的增量机会，还有一部分来自更自由灵活的制度安排解放的机会。
从DECP到大基金二期，从改革攻坚到开放扩大。
所幸的是，我们的国家正在聚精会神的做这两件事。
参考资料
我拿3000块工资时，做了一件3万的事…
有个观点，我原本深信不疑：
人的身价存在“价值回归”。就算你此时收入与付出不匹配，但长久来看，大概率会逐渐吻合。
然而，这几年我觉得有些打脸。
有的人实力没问题，但太想将实力兑现成利益，用力过猛，过犹不及，反而在过程中不知不觉地把身价拉垮了。
01
我朋友萧哥是创业公司合伙人，几个月前公司招了一个运营经理。创业公司20来个人，运营经理没多久就打听到运营总监的月薪近3万。
他只有1万多。尽管这薪酬是自己当初面试时提的。
人比人气死人。
本来呢，好好做几个月，再找老板聊加薪的事也没啥问题，而那位运营经理，却用另外一种特殊方式表达不满。
-
文档要三催四请，他才慢悠悠地发给你； -
事情经常做到一半，然后让总监“指导”； -
日常数据汇总，总拖到第2天中午才发出来。
老板发觉不对劲后主动找上门沟通。他才吞吞吐吐地说，理想薪酬至少2万/月。
可是，就他那副磨洋工的样子，谁会傻乎乎地同意加钱呢？
老板自然就让他先做一段时间，如果符合要求会考虑的。
第二天，这位大兄弟一声不吭地没来公司。打电话过去，他的答复是：要请两天假。
老板气得无语了。
萧哥说，之前看他简历和项目背景挺优秀的。那位兄弟待业空窗有阵子了，估计心里没底，就只要求1万多的月薪。
原先他们也觉得给低了，发offer时几个人还商量，等试用期过了就给他提高些薪酬。
没想到，他把好好一副牌给打残了。
我在后台不时收到一类消息：
“我拿着5千工资，做着5万的事”、“老板总让我一个人做两个人的活”、“要老板加钱简直和要他老命一样！”
不可否认，有些黑心老板确实恶心，太凶残的周扒皮式老板趁早一拍两散。
但必须说，当你的工资明显低于你的能力时，消极怠工永远是最蠢的方式，没有之一。
因为，这等于用实际行动自降身价。
02
我认识一位读者小吴两年多。
高中没读完就出来打工。刚认识时， 小吴在老家5线小县城某公司做设备修理，负责电脑、打印机、桌椅橱柜等，收入到手就3千出头。
他部门就3个人，一个是老板的小舅子，一个是客户的亲戚，可想而知，几乎所有事情都堆到小吴身上。
但小吴却非常认真。
认真到什么地步呢？
小吴做了表格，记录什么东西最经常坏、什么东西最容易出问题、什么类型一年平均换多少次……加上经常找厂商维修，一来二去和他们也熟起来。
有一次我好奇地问小吴：“公司待遇这么低，事情又都让你干，也没多给钱，你心里不会不平衡吗？”
他说：“工资是低，我也在想办法找机会呀。既然还在这里就应该好好做嘛，要是因为工资低就随便敷衍了事，那不是更跌价么？”
有一种人不管起点多低，都很难混得差：
肯干+有心。
偏偏小吴就是这种人。
大概过了1年多，他辞职后找了几个朋友，以维修外包的方式接了几家公司的维修业务。
他熟悉各种维修，手里有厂商资源，做事又勤快，虽然过得不算大富大贵，可在小县城至少算衣食无忧。
想起电影《霸王别姬》中有一幕场景：
小豆子去看名角唱戏，满眼仰慕地问师傅：
“我什么时候才能成个角儿啊？”
师傅说：“人啊，得自个儿成全自个儿。”
人的一生就是由无数个选择而组成。
你选择了混吃等死，日子就过得一地鸡毛；你选择了精益求精，可能就遇到柳暗花明。
最怕你选择亲手砌起一堵高墙，挡住前进的道路，还自暴自弃地作践自己。
03
回头看开头的问题：
“我一个人做两个人的活，是不是廉价过头了？”
收入和付出不成正比时，通常有2种处理方式：
1、偷懒取巧。绝不能做超过回报的事，降低付出，好让它“配得上”收入。
2、先把事做好。再想办法让收入配得上付出。
我知道许多人，包括我也曾有这样的心态，反正给多少钱我就做多少事呗，总不能吃亏对吧？
可后来发现，这么做，只会让自己配不上真正有含金量的那些工作。
久而久之，别说优秀，连及格线都够不着。
所以，不妨先把利益后置，把做事前置。把事情做好后再去谈钱。
更何况把做事标准拉高一些，并不是什么很难的事。
美国标准石油公司有个小推销员，叫阿基勃特。他无论购物、吃饭、住旅馆甚至写信，只要有签名的机会，他都不忘在名字下方写上：
每桶4美元的标准石油。
同事们都开玩笑叫他“每桶4美元”。董事长洛克菲勒无意中听说此事，相当赞赏，邀请阿基勃特吃晚饭。
洛克菲勒问，你为啥工作以外还帮公司做宣传啊？
阿基勃特反问道：“为什么不这么做呢？我多写一次不就多一个人知道吗？”
洛克菲勒对这人相见恨晚，开始有意培养他。5年后，洛克菲勒卸任时没有将董事长职位交给自己的儿子，而是交给了阿基勃特。
现实中，我见过许多抱怨工资低的人，他们的工作成果实在乏善可陈，甚至还对不起收入。
这就本末倒置了。
为什么说要先把事情做好？
你得先让自己够价，才有资格议价。
04
肯定有人跳出来说，你说得轻巧，“拿多少钱做多少事”这难道不是天经地义么？凭什么让我做比收入更高的事？
这话听来挺精明对吧？
其实傻得很。
你为了“不吃亏”，浪费了让自己变得更值钱的机会，简直是为了一棵树放弃一片森林好么。
我不扯什么匠人情怀，就说些实际的吧。
我公众号有时候会接接广告。一般来说，除非是原创软文，广告文案通常由品牌方提供，号主只要复制粘贴，推送下就好。
我呢，虽然是个108线小号主，但人比较轴，如果文案没有达到我的基本要求，宁可自己花半小时、甚至1,2个小时去写开篇和优化文案细节。每次还写引导留言，文末自掏腰包多送礼物多互动等等。
这事吃力不讨好。
我本职挺忙，兼职写公众号的时间极其有限，自己修改文案、重起标题，还折腾一堆事得花费不少精力，而且不会多挣1分钱。
可你们不知道的是：有些广告客户，后来成为我的文案客户。
品牌方在投放合作中，发现我优化后的文案比他们原先更好，效果也不错，就让我帮忙写商业广告文案。
得心应手的事，最好别做太久。
除了拉高标准，建议你有机会可多尝试些“分外事”。
我在拿3000块工资时，对部门里一个项目感兴趣，就主动提出愿意无偿兼任产品助理，加班做一些琐碎的活儿。
花了5个月，从复制粘贴数据，做到能独立需求分析，再到帮项目经理写总结性汇报PPT。这段经验，后来成为我转行产品岗位的重要加分项。
说到底，人的能力，都是自己磨炼出来的。
你把及格线当做最高追求，那么，及格线以外的广阔世界就与你无缘。
正如稻盛和夫所说，人的能力绝不是一成不变的，始终要把跨栏的高度设置在比现有能力高两三成的高度。
你会的东西越多，你的机会就越多。
05
我们身边有很多声音，其中不乏一些“聪明人”、“过来人”告诉我们：别相信老板，先把钱给足了我们才干活。
如果你以为，这就是职场的生存之道，并且认定做事高标准的人都是得不偿失的二憨，那我只能说：
除非你想混得和说这些话的人一样，否则几乎不可能有过人之处。
谁不想得到更多回报？谁不想挣钱开挂？
可倘若因为老板工资没给到位，就摆出破罐破摔的架势，是不是更因噎废食了呢？
况且若你有真本事，大可挥一挥衣袖，炒掉老板另寻高处。
任何时候，都请抓住最要紧的那件事。
真正有价值的回报是什么？
大概是：一个人有够分量的身价，以及随时选择更好的权利。
中老年互联网之困：大爷大妈的钱为什么不好挣了？
在时尚达人的摆拍圣地三里屯，人们早已对网红和“长枪短炮”见怪不怪。但这一天，却热闹得有些不一样。
58岁的于艳霞和她的三位老年同伴细致地抹好口红、身穿拖地旗袍、脚踩5cm高跟鞋，有模有样地对着摄影机摆各种POSE。
很快，这群“时尚奶奶”不仅吸引了大量往来人群的目光，其短视频也被上传到抖音，仅当天的点击量便超过5000万次，收获超200万次点赞。很多网友评价称，这是一个“颠覆国人对中国大妈印象”的视频。
在“时尚奶奶”背后，是一家名为“无限大”的MCN（多频道网络）公司在做推手。创始人何大令之前的工作就是营销推广，制作时尚奶奶视频是工作的一部分。视频一炮而红后，她一头扎进中老年市场。
过去一周以来，何大令密集地见了十几位投资人。在炙手可热的银发赛道，她和她手下的中老年KOL成为备受关注的新焦点。
广义上的银发，指的是50岁以上的中老年人群。在何大令的同行们眼中，自从微信和今日头条将老年人拉进了移动互联网的圈子，银发市场的潜力得到了前所未有的挖掘：从家里的养护到家外的旅游，从头上的染发剂到脚上的广场舞鞋，关于中老年的一切都可以是生意。
但中老年市场年龄偏大，对新事物接受缓慢，消费观念上也更偏向保守，决定了这不会是一笔好做的生意。
老年人手里或许是有些钱，但想轻松“掏走”没那么容易，因为已经有无数人盯上了老年人的钱袋子。用银发圈子里很火的一句口头禅来说，“即便你再会吹，还是干不过卖保健品的。”
被盯上的老人钱包
何庆明今年65岁，生活在广西的一个四线小城。他每天和互联网交集最多的便是象棋游戏软件和新闻资讯APP，但这些软件近来也用得越来越少。“手机字太小，戴老花镜看也费劲。”何庆明说。
过去何庆明从不在手机上消费，但凡出现“绑定银行卡”这五个字，在他看来都是“骗人的玩意”。
直到去年年底，他的颈椎病变得越来越严重，颈椎仪、乳胶枕、止痛膏药这些关键词开始频繁地出现在他的淘宝搜索栏。他也开始听养生课，但每到付款界面，还是会果断关掉网页。
妻子姚芳比何庆明小五岁，在老何眼中是个“闲不下来”的人。她对网上购物早就轻车熟路，微信里加了好几个主流电商网站的“羊毛群”，服饰和广场舞周边是她的最爱。
不上网的时候，姚芳常会去县城礼堂一个声称“关爱中老年健康”的组织排队领取免费日用品。这里经常聚集了整个县城近千名中老年人，不出意外，他们都会购买来自这个组织的“保健品”。
以脑白金为代表的保健品在很长一段时间内都支配着中国中老年人群的钱包。这个行业以高密度的广告轰炸和细致的运营手段赚足了利润，虽然也曾饱受诟病，但在中老年创业领域称得上是一个造富神话。
许多创业者和资本市场都在蓄势等待复制这样的神话。
不断增长的数据为他们注入了强有力的兴奋剂。放眼全国，50岁以上银发人群的规模已经超过4.3亿，是商家眼中最受欢迎的花钱主力。阿里巴巴今年的国庆数据显示，与中老年相关的消费金额均有50%-100%的增长。
大爷大妈的钱不仅花在购物上，个人精神需求也没落下。
在央视月初报道的一所北京公办老年大学中，学生人数已达到4000多人，乐器、舞蹈、绘画、古诗词等专业最为火爆。尽管每年开设的班级增加到了一百多个，入学的名额仍然吃紧。老年人线下教育“僧多粥少”的局面，几乎每年都能登上新闻头条。
这足以让创业者跃跃欲试。据华映资本不完全统计，2012年以后，银发赛道涌现了超过20家电商、50余家立足社交娱乐的创业公司，针对养老产业的公司更是超过700家。
在线上，老年人同样活跃。智能手机换机潮和微信春节红包的流行，携卷中老年人迅速加入移动互联网大军。以微信用户为例，2016年，微信55岁至70岁的用户仅有800万，2018年则跃升至6300万，翻了近8倍。
在微信这个被称为是“最好的老年用户运营和变现平台”上，以糖豆广场舞、美篇、小年糕、票圈长视频等为代表的小程序，凭借独特的功能抓住了中老年用户的心。
以美篇为例，这个小程序最受中老年欢迎的功能是制作影集。一位接近美篇的人士告诉界面新闻记者，2018年，美篇的实体印刷相册数量已经超过36万册，是国内一家头部出版社单本畅销书销量的七倍之多，但这一数据并未得到美篇方面确认。
资本市场也觉察到了银发人群带来的流量增长。从去年下半年开始，美篇完成B轮融资，小年糕、糖豆先后完成C轮融资。糖豆迄今融资总额更是超过1亿美元，凭借广场舞超过2亿人的注册用户数和精细化的用户运营，成为银发赛道最受资本青睐的创业公司之一。
然而，在为资本带来回报之前，银发赛道中绝大多数公司的目标只有一个：先活下来。
万亿市场的美梦
尽管资本和创业者对这个行业都充满了斗志，但众多尝鲜者还是被“拍死”在了沙滩上。
根据华映资本的不完全统计，迄今为止，银发领域共有156起可查的投融资事件。其中涉及到养老产业的项目最受资本青睐，占比超80%，远超社交娱乐、电商等项目。
在各种统计报告中，养老市场将在2050年以前达到万亿乃至百万亿的规模，前景可观。
35岁的“黎阿姨”便是伴随这股热潮一脚踏进了银发赛道。昵称虽叫“阿姨”，但却是名实打实的男性。他是《养老e周刊》的创始人，2012年从联想市场部门离职后，刚好赶上了银发创业潮。为了能够更贴近用户群体，他干脆将名字改成“黎阿姨”，在各个微信群中和大爷大妈们谈天说地。
黎阿姨的第一次创业经历，是为北上广深这四座城市的2000多个家政公司搭建SaaS系统，主要是为了顺应移动互联网的趋势，把家政服务的订单流程从线下搬到线上。
黎阿姨负责公司的市场工作，他发现，单个家政公司每天在线下的订单存量是1-2单，在接入线上订单系统后，每个城市能够带来800-1200单的每日增量。按照每笔订单均价4500元、每单首月20%的抽成金额计算，他设想每天在单个城市的毛利就可超过10万元。
但这一切有个前提，需要所有现金流都在平台线上托管，所有合作门店均按该抽成比例标准运作。事实却是，公司为了追求规模，导致服务质量标准、抽佣标准都不统一，只能妥协，先不收佣金，最终也没能在单店跑出一个盈利模型。
黎阿姨还发现，这些家政公司几乎覆盖了四个一线城市的全部家政市场，但养老护理的订单却不足总订单数量的十分之一。另一方面，作为服务提供方的“阿姨”数量也很紧张，平均每家店只有2%的阿姨愿意去做养老服务，因为养老护理相较于日常护理更复杂。
“都说2050年银发领域会是个万亿、乃至百万亿市场，我觉得就是个谎言。”残酷的现实让黎阿姨第一次有了这样的想法。
类似这种失败的尝试在银发赛道中并不少见。黎阿姨的首个项目搁置后不久，曾有公司开通了名为“邻诊”的公众号，想要通过微信来整合社区的医疗资源，为中老年搭建一个能够定向提供医疗保健服务的平台。
邻诊选定了北京回龙观作为试点，这个亚洲曾经最大的社区在2015年有44万人口，其中有6万是老年人。按照邻诊的设想，以周边10家社区医院的医生作为供给端资源，一位医生每月可为老人定向服务四次，月收费99元。
在创始团队看来，无论是从健康的刚需，还是政策对于“家庭医生”概念的鼓励来看，这都是一个值得做的项目。团队在最初拉到了一千单，但这1000人在次月的续费率只有2%。
“愿意为这项服务付费的人不仅要有资金，还要具备相应的保健意识和知识储备。健康管理这件事对这一代老年人来说太早了。你的竞争对手就是三甲医院，别人用医保十块钱就能搞定的事，为什么要花100块上你这儿来治？”邻诊内部人士对界面新闻记者分析。
关于养老产业，仍然有人在做老年公寓和老年大学的创业梦。但“过来人”黎阿姨现在的想法是：“养老这件事情还是很有市场，但干之前你一定要想这件事政府能不能干好，政府能干好的事你就别干了。”
大爷大妈的钱不好挣
不仅是创业公司，互联网巨头也盯上了“老年市场”这块蛋糕。
2018年末，阿里巴巴为其“老年版”手淘发布了资深用研专员的招聘启事：要求60岁以上，有稳定的中老年圈子，KOL优先，年薪40万。与此同时，每天约有1000场针对中老年市场的直播在淘宝上演，商品以服饰、鞋帽、保健仪器为主。
巨头的一系列举措看上去是在迎合市场潮流，但在黎阿姨看来，阿里之所以推出中老年相关的服务，是自身业务发展的需求。阿里巴巴的大数据显示，从2013年到2018年，中老年淘宝用户数翻了17倍之多。
对拥有流量和资源的互联网巨头来说，这并非一笔难做的生意。但中小体量的公司，几乎很难从巨头手中撕开一道流量入口。
很早就有创业公司打起了中老年垂类电商的主意。一方面，拼多多、电视购物数据的飙升见证了中老年对于购物的热情。另一方面，中老年人对一些特定商品的需求同样意味着商机。淘宝国庆公布的一组数据显示， “法伯丽贵妇膏”、“灰色染发剂”的淘宝搜索量相比去年直接翻了7倍多。
但对于资金实力并不雄厚的创业公司来说，选品、获客、供应链都是门槛。曾有意进入该赛道的张晓培告诉界面新闻记者，他的许多同行发现，认认真真去搭建电商平台，远不如微商和线下直销来得容易。
手握大量用户的“糖豆”，也曾尝试通过电商模式来进行商业变现。但一位接近糖豆的人士向界面新闻记者透露，其首次尝试的转化率仅在万分之几左右。
糖豆的第二次变现尝试是知识付费，这项举措一度获得其背后投资人的力挺。据界面新闻了解，糖豆最初一门课程的单价是9.9元，大概吸引了五、六万用户付费。此后价格涨至49元/门课，没多久便流失了80%以上的付费用户。
“老人在线上为知识付费的门槛是三元，一旦高于三元他就不会掏钱了，这就是这个市场的现状。”上述人士说。
老年人愿意为什么掏钱？以北京统计局提供的数据为例，食品烟酒、医疗保健和文化娱乐是60岁以上人群支出的前三位，其中旅游支出在文化娱乐中占比超半数以上。从目前来看，银发人群还是更愿意把钱花在“实打实”的地方。
事实上，大多数能够成功占领中老年互联网流量的软件，如美篇、小年糕、票圈长视频等，最初都不是以收割中老年流量而诞生的。黎阿姨认为，严格意义上这些不属于银发领域的成功。“如果冲着中老年去做，大概率会是失败的。”
在长期关注银发领域的华映资本副总裁张倩鋆看来，瞄准银发创业很大部分是对存量业态的改造，新进的玩家很难快速积累资源并获得成功。创业者仍需在银发人群的诉求和行业研究上多下功夫。
谁能脱颖而出
但这个赛道不乏成功者。
中老年互联网圈的一个范本案例几乎人尽皆知：一家名叫爱风尚的互联网公司卖出了100万双广场舞鞋。他们的方法简单有效，即直接与超过5万名广场舞领队建立联系，并搭建了一个严选型的社交电商平台，通过广场舞领队这群“KOL”来建立信任，从而触达更广的中老年用户。
张倩鋆认为，目前银发群体沉淀最多的平台无外乎是头部的流量平台，社交电商则是一个能够快速触达目标客户的合适渠道，广场舞鞋、纸尿裤等品类也有可能跑出爆品。除此之外，老年大学、老年旅游、中老年MCN也是业内比较看好的模式。
“退休俱乐部”是其中一个例子。这是中老年圈子里小有名气的公众号。几年前，团队从电视节目制作组转型，开始同步制作在电视、报纸、公众号等多媒体展现的服务中老年的内容。但真正让退休俱乐部利润增长的业务是中老年旅游，这也是行业中许多内容生产商变现的首选方式。
退休俱乐部成立了专门的旅游公司，根据老人的喜好规划路线和项目。据公众号AgeClub报道，仅在上海，退休俱乐部的老年旅游相关收入就达到2亿元规模，平均客单价达到数千元。
一些观点认为，旅游业务投入极重，创业公司和旅行社抢生意并不是明智之举。但退休俱乐部北京地区负责人胡然告诉界面新闻记者，通过电视节目、报纸和公众号、社群进行引流，公司的旅游业务一年服务的顾客数量超过15万人次。在他看来，做中老年市场的关键是获取对方的信任，而线下市场是关键所在。
胡然表示，退休俱乐部在上海等城市开设了多家门店，同时会在社区定期举办各种讲座、课程和活动，不仅覆盖老人的各种信息渠道，同时留住核心用户，注重老年人之间的口碑宣传。
相比社交电商和旅游注重线下运营，MCN则是纯靠线上赚钱。
何大令告诉界面新闻记者，目前公司也已实现盈利。据她介绍，自己手上的爷爷奶奶资源有上千位，都是老年模特队中的资深模特。目前，团队正在运营五个短视频账号，包括养生课堂、老年恩爱故事分享等，单个视频最大曝光量近亿。
无限大的主要变现模式是广告和直播卖货。上个月，其抖音号和某美妆品牌的合作直播单日卖货达到100万。但考虑到目前短视频的受众仍以年轻人为主，奶奶团的受众也是年轻人居多。
有投资人对界面新闻记者表示，这一类的MCN商业化验证还比较初期，变现能力需要后续评估。
今年双十一开启预售的那一天，知名美妆KOL李佳琦直播卖货金额超过2亿元。何大令的梦想之一，是在中老年KOL之中培养出一个新的“李佳琦”。在这个已经决心要扎根的市场，她觉得没什么不可能。
迷信网红带货是一种病，得治
这是半佛仙人的第127篇原创
今年整个互联网行业什么商业模式最火？
网红直播带货。
各路靠直播野生网红们在直播间里面挥汗如雨地疯狂推销，围观群众们魔怔一样的疯狂买买买，然后就是各种神奇的数据以匪夷所思的速度和方式在传播。
X分钟卖出几千万，一场直播销售过亿，各种惊人数字刺激着甲方的前列腺。
别说甲方，我看着都吓尿了。
而且吧，影视行业这两年整体不太好，各路接不到活的过气明星们也纷纷加入了带货大军。
明星和网红抢着卖货，这属于降维竞争，真的魔幻。
一时之间，各种带货主播和明星主播们的风头传遍了互联网圈，苦于不知道如何投放的甲方们，可算是找到了一点点新思路。
今年不搞网红直播带货，你已经被时代打折甩卖了。
有趣的是，虽然网红直播带货的模式和当年的电视购物，形式上没有任何区别，但就是被鼓吹成了新事物和新风口。
人类真的是不思进取。
严格说起来，我其实还是怀念当年的八心八箭，劳斯丹顿手表，他们才叫有创意，甚至还有各种脑洞小剧本，真情实意，直到现在我都怀念侯总哭着说真的不多了，你们别买了的样子。
那个广告的威力有多大？
大到我们济南泉城路芙蓉街名媛圈的少爷们，再也没有带过劳力士和江诗丹顿，因为实在承受不住大家赞叹劳诗丹顿的眼光。
当然如果是现在的话，恐怕我们恨不得人人把劳斯丹顿纹到身上，魔幻解构主义害死人。
看过当年的电视购物，再看看现在的网红直播，看下来真的很尬，吹得一点都不自然，一句OMG行天下。
只能说互联网用户一代不如一代了，建议上B站复习当年各路电视购物大神的魔鬼表现，你会发现什么才是真正的霸道销售。
虽然网红带货已经成了大潮流，但潮流之中，总有一些不和谐的波浪，真实的和这个世界一样虚假。
尤其最近吧，带货圈有点不太平。
各路网红和明星在带货这条路上，出现了很尴尬的翻车事件。
有的明星带货根本带不动，成了水货。
甲方一算成本，眼泪都掉了下来，太南了。
卖不出去还是小事儿，毕竟有的东西确实过于沙雕。
还有的明星网红带货直接带到下水沟里。
例如买了蟹券各种不发货了，开创了带货资金盘的先河。
最沙雕的是有人买了这个送人，结果打死不发货，送礼变成送人头。
还有不粘锅当场粘锅的，能不能给我网红一点面子，OMG！CTMD！（这是传统美德的简写，你们别想歪）。
看着诚恳的网红，我觉得问题一定出在这个鸡蛋上面，这个鸡蛋一定是竞争对手送来的，里面不是蛋清，是502。
商业竞争真残酷啊！世界真险恶。
有时候看着主播们在尬吹，尤其是丢出一堆堆唬人战报，我一个数据风控看得笑的打鸣，有时候实在控制不住声量，引得周围的朋友纷纷用旁光看了过来，场面十分焦灼。
这些直播带货，真的太好玩了，一天不看我就浑身难受。
当然浑身刺挠的不止我，还有各种被忽悠了乱投一番最后发现裤子都掉了的甲方，尤其是卖智商税产品的那些，根本卖不出去。
网红们收钱可从来不退款的，像极了沙雕产品的售后，大家都一样。
甲方想割韭菜结果发现自己才是韭菜，这种人生体验确实不一般。
你以为我会说直播带货是骗局吗？
不，直播带货不完全是骗局，这个模式本身是存在的，尽管数据普遍有点水分，统计口径也非常模糊不清，退单率更是一个神奇的谜团，利润率也堪称福尔摩斯痒痒挠，但是大主播的带货能力本身并不是完全是空中阁楼。
头部主播的带货能力确实是经受住了时间考验，今年3月皮草节2个头部主播合计带了2亿多的皮草，从供应链反馈是真的，虽然是反季打折，但是这个销售能力的确惊人。
那你以为我在鼓吹直播带货吗？
不，我只是觉得直播除了极少数头部主播（连网红+明星算一起不到30个）外，其他人的效果都是一言难尽，堪称甲方克星。
而且带货这个东西，可能绝大多数人都搞错了因果。
在多数人眼中，直播带货的重点是那些网红和明星，聚光灯打在他们身上，他们依靠自己的号召力把货卖出去。
但实际上并不是，网红以及明星只是一个大喇叭。
带货真正的重点，在货，不在人。
直播带货本身并没有跳出营销圈经典的4P理论框架，你们不要瞎想。
4P是指Product、Price、Place、Promotion，即产品，价格，渠道，推广。
这里面最重要的，就是产品。
营销的第一要义就是产品本身要硬，然后就是美丽的价格，这两点成立的情况下，渠道和推广才有意义。
说难听点，好货又便宜，给谁卖，都卖的不差。
如果货不是很好的话，那么足够便宜，也可以。
仔细看看各路网红们带的爆款，从口红到四件套到柴米油盐跑路蟹券，是不是单价都普遍不高？
高价是冲动消费的拦路虎。
如果坑货又贵，给哪些明星带，都卖不出去。
如果货不是很坑，但是很贵的话，也一样带不出去。
差价是核心竞争力，人家薇娅卖皮草卖了1.5亿，单价上千，听起来炒鸡666，但那可是对应的是平均万元以上的东西。
群众们其实一直都非常理智，毕竟现在是互联网年代，选择性这么多。
迷信网红带货是一种病，得治。
有一段时间，我真的沉迷于看各种网红带货直播，倒不是喜欢他们，而是作为一个经常做供应链调查的人，我喜欢扒他们大裤衩。
我尤其喜欢拿他们推荐的各种爆款上1688上看看供应链的价格，然后产生一些沙雕的优越性。
我得承认，这真的是一种非常低俗的爱好，我就是一个非常低俗的人。
但就是这样，我也还是买了几个大网红的货。
无他，真的便宜。
洗衣液，纸巾，各种日用品，价格真的是全网最低，又是硬通货消耗品，虽然主播的话术很沙雕，但产品力和价格都OK，我又有需要，干嘛不买？
我是支持主播吗？不是，我只是给自己占便宜而已。
如果有一另一个主播能卖到更便宜，那当然去买另一个主播的啦，反正我只管占便宜。
主播关我啥事儿？
绝大多数看主播的观众，心态都是这样的。
而那些头部的主播，也非常明白这一点。
所以为了能让观众掏钱，他们的整个团队都是非常专业的策划，相信我，顶级主播的团队比大多数互联网公司的运营们都要专业，销售是最考验能力的东西。
首先要创造让观众掏钱的理由，这就涉及到了业务场景，观众为什么要掏钱？
要么是自己需要，要么是给家人带，要么是送礼需要，根据场景的拆分，主播会定制推荐一个场景，说服大家。
例如很多皮草其实说白了是靠便宜，能买回去孝敬爸妈带出去的，购物人不一定是用物人，主播们很理解用户心理。
其次，这些东西一定要让人产生不买吃亏的想法，价格必须有冲击力，最好是一看价格裤子吓尿的那种。
如何让产品不买吃亏？从供应链入手是最好的。
这些专业的带货主播，往往利用自己的影响力倒逼供应链，给自己创造局部优势。
头部主播本身就会对选品有特别变态的要求，他们依靠自己的流量优势，会倒逼供应链以及甲方，产品必须好卖，必须是刚需，价格必须最低，必须签保价协议，潜在客群必须完全符合人设，购买理由必须简单直接明确经得住推敲，不然不卖。
任何一个环节出问题，东西可能都卖不好。
想想看，头部主播的流量+开挂一样的商品+精心设计过的场景+用户心理分析，这些东西叠加在一起，刷出什么恐怖数字都不奇怪。
这不是主播的力量，这是一整套活动运营+供应链管理的威力。
有了数字后，再拿这些数字去造影响力，搞出更多的流量，再去刷新自己的数字记录，这种依靠供应链为自己做正向循环的模式，确实非常有趣。
本质上，这就和游戏主播明明有王者的实力非得天天打菜鸟局一样，大神打菜鸟，那当然杀得飞起各种秀，观众各种666.
所以你们发现了么，现在头部主播们都开始转型做日用品了，因为单价不高，利润率高（说穿了就是甲方有足够的降价空间），强需求，有囤货的价值（早晚用得完）。
网红+便宜+硬通货，才是核心竞争力。
这是典型的的将4P理论中的前2P玩到极致。
4P降2P，简称P2P。
以后可以叫他们P2P从业者了。
大主播懂得利用自己的影响力去倒逼供应链，观众知道给自己找便宜，那么看起来甲方就是沙雕了？
并不是，甲方自己也有小算盘。
首先，各种主播带的品牌，很多都是闻所未闻的品牌，甚至可以说是专门to网红的定制品牌，甲方的成本其实就是原材料成本。
如果对于供应链稍微有所了解的人，都知道制造业如果刨除销售成本，单论产品原材料成本的话，成本极低。
不信你上1688搜搜各种日用品，价格吓死你。
所以其实，还是有点点利润空间的，尤其是很多网红品牌背后其实都是一个供应商，能把成本压到你想不到的地步，还有很多甲方签网红也是一签一揽子，成本没有那么高。
其次，即使本身这些货物不是很赚钱，甲方也未必没有收益。
甲方也很馋网红们的流量，他们希望能把这些流量拉到自己这边，这就像网店的引流款商品一样，可以单品卖的比较便宜甚至亏钱，然后靠店里的其他商品赚钱。
如果把这种获客算成互联网获客的话，其实从流量成本上是可以赚回来的，这比应用市场买量，电梯投广告，线下摆摊发避孕套要划算多了。
接着，你知道商业中最重要的是什么吗？
是现金流，只要甲方维持着现金流不断，盘子圆滚越大，那么其实赚不赚钱是不重要的，这些滚滚的现金流完全可以越做越大，很多电商就是不赚钱的，但是现金流够大，一样越来越嗨，谁说做生意必须要赚钱的？
当然蟹券不发货那个属于现金流杠杆杠到蛋了，建议不要模仿。
最后，很多甲方其实是靠着网红们在去库存清尾货的。
一些本来就卖不出的东西，或者是抵账用的货物，甚至过期的东西，成本忽略不计，靠网红把这些东西卖出去，不管收回来多少钱，其实都是赚的。
这些东西其实大家生活总很熟悉，各种即将拆迁只卖三天以及各种换季服装特卖清仓，都是一回事儿。
只不过现在搬到了线上，通过网红来搞清仓而已。
所以你知道为什么同样的商品可能是不同地方发货了么？
因为库存存在不同的地方。
所以网红带货，也可以称之为互联网+直播+电视购物+沙雕拆迁清仓。
简称直播拆迁。
看上去这个模式其实还不错，尤其是让每一方都很满意这个点，很好。
但问题是，资源不够。
头部主播们吃下了这个行业80%以上的流量和利润，他们确实厉害，但绝大多数甲方是没有能力跟头部主播合作的，因为头部意味着挑剔，那些明星带货是不如这些头部们专业的。
所以明星带货总是容易翻车。
说真的，除了头部主播，其他不懂得活动运营和供应链管理思路的主播们，也带不出什么货，别管你是几线，来了就得给世界教育。
而且吧，人心总是不足的，不管是MCN还是甲方，都想多分一杯羹。
于是，就衍生出了另一种方式，臀部（相对于头部）主播黑吃黑。
我喜欢称之为吃甲方吃乙方。
所谓吃甲方，就是各种直播带货MCN们开始造数据造主播来完成冷启动，让自己快速进入带货循环。
首先要有主播，他们一般喜欢以实习或者兼职的名义招各种在校大学生。
往往他们的话术说是要把学生打造成网红，很多涉世未深的女大学生一听有机会成网红，连实习工资都不要了，就是个干。
MCN会一口气签一大堆学生，然后就是在出租屋里直播，一开始是陪聊，然后开始尝试带货，几个月换一批，主要是要试出那些有镜头感和会来事儿的年轻人，进行二次加工。
二次加工就是给这些年轻人造数据，包装数据去吸引沙雕甲方，如果顺利，3到6月就能产生一名合格的带货主播，进入正向循环。
或者不循环也没事儿，现在各种沙雕甲方正在往直播带货里挤，从他们手里收点智商税也是极好的。
这个行业鱼龙混杂到很多甲方根本意识不到自己那些破产品是没有竞争力的。
尤其是各种智商税产品甲方（还记得量子姨妈贴吗？），自以为能靠水货们带自己的水货，实际上从头到尾都是镰刀，伸出去就给现实打断腿。
当然甲方被割了之后也要发文声讨，最后大家乱成一团。
虽然臀部主播坑甲方的方法并不复杂，刷单和做数据的产业链也都开始不景气到打折推销了，但就是有很多甲方还是迷信网红带货这件事儿，最后被世界教育。
经过这几轮智商洗礼后，每个甲方都有了一个黑名单，但是这东西没啥用。
即使没有割到沙雕甲方，MCN公司也是不亏的，因为还可以用形象有瑕疵来骗女大学生们去整容，去贷整容贷，他们还能吃贷款公司的提成和整形医院的回扣，再不济欠工资嘛，怎么着都不亏。
吃完甲方吃主播，最后两手抓，两手都不老实。
甚至由于给医美贷和整容医院拉人头太赚钱，已经有很多接不到活的MCN转型传销蛇头机构了。
真是万物兜兜转转最后都不如传销。
像极了这个魔幻的世界。
———————–
公众号：半佛仙人（ID：banfoSB）
微博：半佛仙人正在装
知乎：半佛仙人
这是一个神奇的男人，你完全猜不出他会写出什么，他自己也不知道。
长按下图二维码关注，你将感受到一个朋克的灵魂，且每篇文章都有惊喜。
